--- title: "Dati e metodologia" description: "Cosa legge un backtest di Fincanva: un catalogo di dati di mercato aggiornato ogni giorno e conservato com'era la storia, e fin dove arriva." canonical_url: "https://fincanva.com/it/docs/dati-e-metodologia" last_updated: "2026-10-08" md_url: "https://fincanva.com/it/docs/dati-e-metodologia.md" --- # Dati e metodologia Ogni [backtest](/it/glossario/backtest) di Fincanva legge un unico catalogo di dati di mercato: lo storico giornaliero dei prezzi degli [strumenti](/it/glossario/strumento) che una [strategia](/it/glossario/strategia) può detenere, le serie di solo riferimento con cui può misurarsi ma che non può comprare, e le [serie dati speciali](/it/glossario/serie-dati-speciali) come tassi di interesse e inflazione. Conserva la storia **com'era davvero**, con le società che poi hanno smesso di essere scambiate come strumenti [delistati](/it/glossario/delistato) e l'[appartenenza a un indice](/it/glossario/liste-di-indice-e-composizione-point-in-time) registrata data per data: è questa proprietà, più dell'ampiezza del catalogo, a tenere un risultato libero dal [survivorship bias](/it/glossario/survivorship-bias). Fin dove arriva la storia dei prezzi: Serie indice delle classi di attività dal 1793, Azioni (prezzi giornalieri) dal 1962, ETP (prezzi giornalieri) dal 1978. ## Cosa legge un backtest I tipi di serie del catalogo, che si aggiorna ogni giorno, per cui un backtest finisce all'ultima chiusura di mercato disponibile e non alla data di oggi; l'identità che ogni strumento conserva; e come [borse con festività diverse condividono un unico asse delle date](/it/glossario/allineamento-dei-giorni-di-mercato-e-dei-calendari-di-borsa). Termini chiave: [Serie dati speciali](/it/glossario/serie-dati-speciali), [Liste di indice e composizione point-in-time](/it/glossario/liste-di-indice-e-composizione-point-in-time), [Identificativo permanente dello strumento](/it/glossario/identificativo-permanente-dello-strumento), [Allineamento dei giorni di mercato e dei calendari di borsa](/it/glossario/allineamento-dei-giorni-di-mercato-e-dei-calendari-di-borsa), [Negoziabile e Non negoziabile](/it/glossario/negoziabile-e-non-negoziabile). [Tutti i 5 termini](/it/glossario?subject=dati-e-metodologia&group=cosa-legge-un-backtest) ## Copertura Fin dove arriva lo storico di ogni strumento, fin dove il tuo piano lascia partire una simulazione, e le [liste che arrivano con i dati](/it/glossario/liste-di-strumenti), con l'appartenenza agli indici data per data che legge il [filtro](/it/glossario/filtro) **Indice** ("Appartenenza a indici"). Termini chiave: [Finestra di copertura](/it/glossario/finestra-di-copertura), [Delistato](/it/glossario/delistato), [Livelli di accesso ai dati](/it/glossario/livelli-di-accesso-ai-dati), [Liste di strumenti](/it/glossario/liste-di-strumenti). [Tutti i 4 termini](/it/glossario?subject=dati-e-metodologia&group=copertura) ## Quali strumenti contano le cifre sulla copertura? L'[universo](/it/glossario/universo) investibile: i tre [tipi di asset](/it/glossario/tipo-di-asset) che una strategia può detenere, **Azioni**, **ETP** e **Crypto**, compresi quelli delistati — un backtest può detenere uno strumento delistato nel periodo in cui era negoziato, e un conteggio di soli sopravvissuti descriverebbe proprio la distorsione che il catalogo evita. Le serie di riferimento — indici, indicatori macro, serie storiche di rendimento per classe di asset, serie valutarie — servono a misurarsi o ad alimentare una simulazione, mai a essere detenute, e non sono contate: vedi [Negoziabile e Non negoziabile](/it/glossario/negoziabile-e-non-negoziabile). ### Cosa vale come borsa? Una sede di negoziazione su cui è quotato almeno uno strumento investibile. Crypto e serie macro non si negoziano su nessuna sede: i dati assegnano loro comunque un'etichetta di borsa, ma quelle etichette non sono contate. Il mercato **OTC** è contato: i suoi strumenti si negoziano su una sede, anche se in senso stretto l'OTC è un mercato più che una borsa. Una sede conta una volta, che vi si negozi uno strumento o migliaia. Il filtro **Mercato** dello [screener](/it/glossario/screener) mostra meno opzioni, perché raccoglie tutte le sedi europee in un'unica opzione, **Quotati EU**: vedi [filtri di universo](/it/glossario/filtri-di-universo). ### Cosa vale come paese? Il paese da cui proviene uno strumento investibile: gli Stati Uniti e un gruppo di paesi europei. Le crypto non appartengono a nessun paese — i dati assegnano loro un'origine globale, che non viene contata. ## Fin da quando arrivano i dati? Dipende da cosa guardi: le serie degli indici per classe di asset partono dal 1793, le azioni dal 1962 e gli ETP dal 1978. Tre distinzioni decidono come leggere qualsiasi cifra sulla profondità: - **Ogni strumento comincia dal suo primo prezzo nei dati** — la data di quotazione o l'inizio dei dati, quella delle due che viene dopo — quindi una cifra sulla profondità del catalogo indica l'inizio degli storici più lunghi. L'app non mostra la prima data di uno strumento: vedi [finestra di copertura](/it/glossario/finestra-di-copertura) prima di fidarti di un backtest lungo. - **Ogni tipo di asset ha la propria data più remota**, e una cifra riferita a un tipo non vale per gli altri. - **Le serie di riferimento arrivano molto più indietro di qualsiasi strumento negoziabile**: lo storico lungo di un indice o di una classe di asset è una serie con cui misurarsi, mai un'azione o un ETP che puoi detenere. La profondità dei dati non è nemmeno la durata di un backtest. Un backtest va dal suo [anno di inizio simulazione](/it/glossario/anno-di-inizio-simulazione) all'ultima chiusura di mercato presente nei dati — vedi [freschezza dei dati e frontiera](/it/glossario/freschezza-dei-dati-e-frontiera) — e il tuo piano fissa quanto presto può cadere quell'anno ([livelli di accesso ai dati](/it/glossario/livelli-di-accesso-ai-dati)). ## Quali cifre sulla copertura riporta la documentazione? Solo le soglie storiche, cioè da quando partono le serie degli indici per classe di asset, le azioni e gli ETP. Non sono scritte a mano nella pagina: vengono dalla stessa misura che pubblica il sito di Fincanva, quindi i due riportano gli stessi anni e cambiano insieme quando la misura viene ripetuta. I conteggi di strumenti, borse e paesi restano fuori, perché il catalogo si aggiorna ogni giorno e gli strumenti vengono quotati e delistati: un numero copiato in una pagina è sbagliato dal giorno in cui la misura successiva è diversa. Cosa conta ciascuna cifra invece non cambia, ed è quello che questa pagina riporta. Due limiti valgono per qualunque conteggio tu incontri. **Una cifra di copertura non è un numero di corrispondenze**: uno screener considera solo ciò che resta dopo i suoi filtri di universo, quindi nessuno screener raggiunge l'intero universo. E **le cifre descrivono il catalogo, non un singolo strumento**: se uno strumento ha prezzi per le date del tuo backtest dipende dalla sua [finestra di copertura](/it/glossario/finestra-di-copertura). ## Perché uno strumento non perde il suo storico quando cambia ticker? Perché il catalogo identifica uno strumento con un [identificativo permanente](/it/glossario/identificativo-permanente-dello-strumento), non con il suo ticker: un ticker rinominato o riassegnato non spezza mai in due lo storico di una società né unisce due società sotto un unico simbolo, e anche le liste e le appartenenze agli indici sono registrate su quello stesso identificativo. Non lo digiti mai, ma ne vedi l'assenza: una strategia che fa riferimento a uno strumento che il catalogo non riesce a risolvere si ferma con "Gli strumenti referenziati non esistono nella libreria dati della piattaforma". Aggiungi di nuovo lo strumento dal campo di ricerca in **Selezione asset**, così la strategia punta a una voce che esiste. Fincanva ha uno scopo solo educativo e illustrativo: non è una consulenza finanziaria personalizzata, e i risultati passati o simulati non indicano quelli futuri. [Leggi l'Addendum ai Termini](https://fincanva.com/it/terms/addendum#section-3)