Il backtest è una simulazione storica che riesegue le regole di una strategia sui dati di mercato passati per mostrare come si sarebbe comportata. Applica passo dopo passo, lungo la storia, le regole di allocazione, ribilanciamento e uscita della strategia stessa, e produce una curva del capitale e le metriche di performance. In Fincanva "backtest" indica questa simulazione storica per ogni tipo di strategia: non esiste un tipo di strategia "backtest" a sé stante.
Chiamato anche: Esegui, Ri-esegui
Cosa misura un backtest?
Un backtest misura cosa avrebbero prodotto le regole della strategia stessa sui dati di mercato storici, riportato come curva del capitale più le metriche che la riassumono: CAGR, Max drawdown, Sharpe ratio e le altre della vista metriche.
Misura l'intero percorso, non solo il punto di arrivo: due strategie possono chiudere allo stesso valore avendo seguito strade molto diverse, e la curva è ciò che mostra la differenza. Non misura invece nulla al di fuori delle regole che hai salvato: non esprime alcun giudizio su quanto una strategia sia adatta a te, e non dice nulla sui periodi per cui gli strumenti scelti non hanno dati. Vedi Come funziona un backtest per la meccanica passo per passo.
Come si comporta in Fincanva
- Il backtest parte dall'anno più remoto consentito dagli strumenti scelti e dal tuo piano e arriva fino all'ultima chiusura di mercato disponibile: la data finale segue i dati più recenti, non la data odierna del calendario.
- I risultati sono in cache e si aggiornano ogni giorno con l'arrivo di nuovi dati di mercato, quindi i numeri di una stessa strategia possono cambiare da un giorno all'altro senza toccare le impostazioni.
- Strategie identiche condividono un unico risultato calcolato: un backtest può essere già in corso perché qualcun altro ha richiesto la stessa configurazione.
- Salvare ed eseguire è oggi il modo affidabile per (ri)calcolare: applica le tue ultime impostazioni e avvia una nuova esecuzione.
Esempio pratico
Una strategia a due asset detiene il 60% in un ETP azionario e il 40% in un ETP obbligazionario, ribilanciando al 60/40 due volte l'anno. Il backtest avvia entrambe le gambe dallo stesso capitale e riesegue ogni giorno di negoziazione; a ciascuna data di ribilanciamento riduce la gamba cresciuta oltre il suo obiettivo e riporta l'altra al peso previsto. Dopo due ribilanciamenti, la curva del capitale riflette sia i movimenti del mercato sia le due correzioni al 60/40, e le metriche riassumono l'intero percorso. Vedi come funziona un backtest per la meccanica passo per passo.
Un backtest descrive ciò che le regole di una strategia avrebbero fatto su dati storici, non ciò che faranno, e i risultati passati non sono mai una promessa su quelli futuri. Fincanva non fornisce consulenza finanziaria — vedi È una consulenza finanziaria?.
Dove si usa questo termine
Generato · 18 pagineLe pagine che fanno riferimento a questo termine — così una pagina di glossario è un punto di passaggio, non un punto d’arrivo.
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Fincanva non fornisce consulenza finanziaria. I backtest mostrano cosa sarebbe successo — non cosa succederà.
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